Jak kryptoměnové směnárny vydělávají peníze? 8 způsobů vysvětlení
Jak burzy s kryptoměnami vydělávají peníze?
Zájem o digitální měny, jako je Bitcoin a Ethereum, dramaticky vzrostl. To způsobilo, že kryptoburzy typu Coinbase a Binance zaznamenaly výrazný nárůst jak v hodnocení, tak i v ziscích.
Nicméně, jak přesně tyto platformy pro obchodování s kryptoměnami generují takové zisky?
1. Poplatky za obchodování
Obchodní poplatky představují obvykle malou část nebo procento z celkové hodnoty vašeho obchodování.
Dejme tomu, že zakoupíte bitcoiny za 100 USD na burze, která si účtuje poplatky za obchodování ve výši 0,1 %. To znamená, že za danou transakci zaplatíte navíc 10 centů.
Ačkoliv tyto poplatky bývají obecně velmi nízké, často se pohybují mezi 0,1 % a 0,5 % za obchod, mohou se časem nasčítat, zejména pokud jste aktivním obchodníkem, který často nakupuje a prodává.
Tyto zdánlivě malé poplatky za transakce generují obrovské zisky pro kryptoburzy, jako je Binance, která se může pochlubit denním objemem obchodů přesahujícím 76 miliard dolarů.
2. Poplatky za výběr
Poplatky za výběr jsou dalším klíčovým zdrojem příjmů pro decentralizované i centralizované kryptoburzy.
Kdykoliv se rozhodnete přesunout své kryptoměny z burzy do vlastní peněženky, obvykle se s tím pojí poplatek. A tyto poplatky se mohou kumulovat, zvláště pro aktivní obchodníky, kteří s aktivy neustále manipulují.
Zatímco sítě jako Bitcoin a Ethereum poplatky odůvodňují tím, že pomáhají zabezpečit síť, burzy z nich profitují.
Představte si, že máte například 1 BTC, který si chcete vybrat z vašeho účtu na Binance do peněženky Trezor. Binance vám za tuto transakci naúčtuje síťový poplatek 0,0005 BTC prostřednictvím BTC (Segwit). V době psaní tohoto textu to odpovídá přibližně 13 dolarům. Pokud byste takovou operaci prováděli několikrát denně, rychle byste viděli, jak se poplatky hromadí.
Takže, až budete příště frustrovaní z poplatků za výběr, pamatujte si, že tímto způsobem burza vydělává peníze. Jak se říká, kasino vždy vyhrává.
3. Poplatky za zalistování nových kryptoměn
Některé burzy kryptoměn účtují kryptoprojektům vysoké poplatky za zařazení jejich tokenů do nabídky pro obchodování na burze. V závislosti na burze a daném projektu se tyto poplatky za zalistování mohou vyšplhat až do milionů dolarů.
Zalistování na burze představuje obrovskou expozici a legitimitu pro kryptoměnový projekt. Centralizované kryptoburzy, jako jsou Coinbase a Binance, mají miliony uživatelů, a proto jsou projekty ochotné zaplatit značné sumy za přístup ke všem těmto potenciálním kupujícím a prodávajícím jejich digitálních měn.
Poplatky také pomáhají kryptoburzám kompenzovat náklady spojené s integrací nové kryptoměny. Přidání nového tokenu vyžaduje vývojářskou práci, aby na platformě burzy správně fungoval. Existují i náklady spojené s dodržováním předpisů, protože burzy musí projekty prověřovat, aby se snížila právní rizika.
4. Affiliate neboli doporučující programy
Několik kryptoměnových směnáren vyplácí provize stávajícím uživatelům za to, že doporučí nové zákazníky.
Tyto kryptoburzy doufají, že programy doporučení motivují zákazníky k propagaci platformy svým přátelům a sledovatelům na sociálních sítích nebo jinými prostředky. Každé doporučení může potenciálně přivést dlouhodobého zákazníka, který generuje trvalé poplatky za směnu kryptoměn. Pro sledování doporučení se používají odkazy, které obsahují doporučující kód uživatele. Když se nový uživatel zaregistruje prostřednictvím takového doporučujícího odkazu, získá doporučující uživatel kredit za jakoukoli aktivitu nebo poplatky, které nový uživatel vygeneruje.
Například Coinbase nabízí program doporučení, který vyplácí 10 dolarů v bitcoinech za každého nově doporučeného uživatele. Binance nabízí rozsáhlý víceúrovňový program doporučení, který vyplácí až 40 % trvalých provizí z obchodních poplatků doporučených uživatelů.
I když programy doporučení snižují potenciální výnosy, výhody spojené se získáváním zákazníků pro burzy převyšují náklady. Získávání nových, aktivních obchodníků je klíčové pro generování objemu transakcí a poplatků.
5. Krypto půjčky
Kryptoburzy, jako jsou Binance, Crypto.com a Nexo, nabízejí půjčky zajištěné kryptoměnami retailovým i institucionálním dlužníkům. Tyto půjčky jsou zajištěné. To znamená, že dlužník vloží kryptoaktiva v hodnotě vyšší, než je hodnota půjčky, jako záruku. Pokud dlužník nesplácí, má věřitel právo zabavit zajištění.
Zde je příklad půjčky od společnosti Binance.
Máte jeden bitcoin, který chcete dlouhodobě držet, ale potřebujete hotovost. Vložíte svůj jeden BTC u společnosti Binance jako záruku a vezmete si půjčku na 6 měsíců ve výši 20 000 USD s úrokem 8 %. Získáte finanční prostředky a zároveň nadále vlastníte svůj bitcoin. Pokud půjčku včas splatíte, dostanete svůj kolaterál jednoho BTC zpět. Pokud ne, Binance bitcoin zlikviduje, aby získala zpět jistinu 20 000 USD plus splatný úrok.
Takže, až příště necháte své kryptoměny ležet na burze, nezapomeňte, že vám je může půjčit nebo vám umožnit půjčit si proti nim s cílem generování zisku.
6. Počáteční burzovní nabídky (IEO)
Počáteční burzovní nabídky (IEO) jsou podobné jako počáteční nabídky mincí (ICO), ale tokeny se nenabízejí přímo veřejnosti. Jsou namísto toho nabízeny exkluzivně na konkrétní burze.
Kryptoburzy jako Binance, Huobi a KuCoin uspořádaly počáteční burzovní nabídky pro stovky nových kryptoměn. Získávají výhody tím, že účtují poplatky za zalistování startovacích projektů a procento z tokenů prodaných prostřednictvím IEO.
Například, když nový token provede IEO na Binance Launchpad, Binance může za toto privilegium zaplatit až 1 milion dolarů. Binance si také ponechává určité procento ze všech tokenů prodaných prostřednictvím své platformy IEO.
Burzy kryptoměn uvádějí IEO jako bezpečnější alternativu k ICO pro investory, zatímco startupy, které IEO pořádají, mají přístup k existující uživatelské základně burzy pro distribuci. Je to výhodné pro obě strany a burzám kryptoměn generuje značné příjmy.
IEO zaznamenaly nárůst popularity mezi lety 2017 a 2019, což umožnilo burzám získat miliony dodatečných příjmů během krypto býčích trhů. Popularita IEO však v roce 2020 poklesla, jak se hype vytratil.
7. Prémiové služby
Některé kryptoburzy nabízí prémiové plány předplatného, aby diverzifikovaly své příjmy a umožnily uživatelům přístup ke speciálním funkcím a výhodám. Nabízejí placené měsíční úrovně předplatného, které zahrnují výhody, jako jsou snížené poplatky za obchodování, vyšší sazby výnosů z půjčování kryptoměn a navýšené limity pro nákupy/výběry.
Například Coinbase má program Coinbase One, který za 29,99 dolaru měsíčně nabízí nulové poplatky za obchodování, pokročilé obchodní nástroje, zvýšené odměny za sázky a prioritní podporu.
Tyto balíčky předplatného jsou zaměřeny na pokročilé uživatele, obchodníky a instituce, které obchodují často a chtějí maximalizovat výhody svého účtu.
8. Yield farming
Yield farming, který se liší od sázek na kryptoměny, umožňuje držitelům kryptoměn "uzamknout" svá aktiva výměnou za odměny. Burzy to usnadňují nabídkou fondů pro yield farming, které shromažďují věřitele a dlužníky.
Burza umožňuje uživatelům vložit své kryptoměny do fondu, aby získali úrok. Tyto shromážděné prostředky jsou následně půjčovány institucionálním dlužníkům, tvůrcům trhu a obchodníkům s pákovým efektem, kteří za vypůjčení aktiv platí úroky. Burza si pak ponechává část tohoto úrokového výnosu jako poplatek.
Například, pokud jste vložili své ETH do sázkového fondu Binance ETH 2.0, Binance by vaše ETH půjčila za účelem zisku z úroků. Dala by vám podíl z výnosu (obdrženého v Binance ETH, který je obchodovatelný v poměru 1:1) na základě vašeho podílu v poolu, a zbytek výnosu by si ponechala jako svůj zisk.
Nabízené výnosy mohou být velmi atraktivní, často se pohybují od pěti do deseti procent nebo více ročně. To je mnohem více, než u běžných krypto spořicích účtů.
Yield farming však není bez rizik. Pokud dojde k napadení burzy, shromážděná aktiva jsou zranitelná. Je proto důležité, abyste provedli hloubkovou kontrolu bezpečnostních postupů burzy, než svěříte své krypto do jejich yield fondů.
Burzy kryptoměn vydělávají v pozadí spoustu peněz
Od obchodních poplatků přes poplatky za výběr, poplatky za zalistování až po další způsoby, burzy kryptoměn si účtují značné částky.
Všechny tyto poplatky se samozřejmě mohou pro uživatele sčítat. Proto, při registraci na burzu, nezapomeňte věnovat pozornost drobným písmenům. Porovnávejte a hledejte tu, která nabízí rozumné ceny.
Pokud s kryptoměnami teprve začínáte, dejte si pozor na nepřiměřeně vysoké poplatky, které by vám mohly snižovat výnosy z investic. Cílem je maximalizovat své výnosy, nikoli plnit kapsy kryptoburz.
