Krypto investoři často investují s koncepcí držet svá aktiva po dlouhou dobu ve svých peněženkách, dokud neuvidí, že cena stoupá. Myslíte si, že je to správná strategie?
Nesouhlasil bych, protože se svými investicemi můžete udělat hodně. Spíše než jen držet všechna svá aktiva v bance za nějaké nízké úrokové sazby, můžete využít jiné způsoby, jak svou kryptoměnu rozšířit.
Zde vstupuje do hry koncept půjčování kryptoměn. Není úžasné, když můžete vydělat úrok z částky, kterou investujete do kryptoměn, jako je Bitcoin, Ethereum atd.? Kromě zvláštního úroku si dlužníci mohou tato digitální aktiva ponechat jako zástavu pro získání půjčky.
Významný pokrok je viditelný v technologii blockchain a jeho značné množství je viditelné v sektoru fintech. Pokud vás tedy také zajímá, jak můžete své investice zúročit, pak byste měli pokračovat ve čtení dále.
Kryptoměny se stávají převládající možností plateb. Málokdo ví, ale je to také skvělá příležitost pro investice. Pokud neplánujete prodat svá kryptoaktiva, můžete za svá aktiva získat větší hodnotu pomocí půjčování kryptoměn.
Nejprve začněme pochopením konceptu půjčování kryptoměn.
Table of Contents
Co je to kryptopůjčování?
Krypto půjčování je podobné konceptu tradičního půjčování. Jediný rozdíl je v tom, že místo papírové měny budete dlužníkům půjčovat různé kryptoměny. Když investoři půjčují své krypto dlužníkům na decentralizované platformě, dostávají na oplátku úroky. Tyto platby se také nazývají „krypto dividendy“. Několik platforem umožňuje uživatelům nejen půjčovat kryptoměny, ale také přijímat stablecoiny.
Pojďme to lépe pochopit na příkladu. Předpokládejme, že držíte pět bitcoinů. Nyní můžete tyto bitcoiny půjčit na platformě pro půjčování kryptoměn, abyste získali pasivní příjem. Musíte pouze půjčit krypto a na oplátku dostávat týdenní nebo měsíční úrok. Úrokové sazby budou záviset na platformě, kterou používáte. Může to být 3% až 7%, nebo v některých případech může dokonce dosáhnout až 15-17%.
Půjčování kryptoměn je také užitečné, protože dlužníci mohou vsadit svá krypto aktiva jako záruku splácení úvěru. Pokud dlužník nemůže splatit půjčku, investoři mohou tato kryptoaktiva prodat a získat zpět svou ztrátu.
Pojďme nyní pochopit proces půjčování kryptoměn.
Jak funguje půjčování kryptoměn?
Proces půjčování a půjčování má tři hlavní součásti. Věřitelé a vypůjčovatelé jsou propojeni prostřednictvím platformy pro půjčování kryptoměn, která funguje jako třetí strana.
Nyní mezi těmito třemi stranami probíhá celý proces krok za krokem při půjčování a vypůjčování.
- Za prvé, dlužník jde na platformu půjček, aby požádal o kryptopůjčku.
- Dlužník vloží nějakou kryptoměnu jako záruku v okamžiku, kdy úvěrová platforma přijme jejich žádost o půjčku. Nemohou získat vsazené krypto zpět, dokud platformě nesplatí celou částku půjčky.
- Investoři půjčku financují, ale nebudou si vědomi procesu probíhajícího v back-endu platformy.
- Investoři dostávají svůj podíl na platbách úroků pravidelně podle stanovených intervalů.
- Dlužník může získat vsazenou kryptoměnu zpět až po zaplacení celé částky půjčky.
Každá výpůjční platforma má jiná pravidla a sazby, ale proces je na každé výpůjční platformě stejný.
Investování do kryptopůjčování
Prvním krokem je najít správnou platformu pro zahájení investování do kryptopůjčování. Existují dva typy úvěrových platforem – centralizované a decentralizované. Musíte si vybrat buď podle svých preferencí.
Jak již bylo zmíněno, centralizované platformy budou zahrnovat třetí stranu, která bude zajišťovat převod částek půjček a spravovat je. Na druhou stranu decentralizovaná platforma zlikviduje třetí stranu a chytré kontrakty vše zvládnou.
Musíte si vybrat mezi manuální a automatizovanou platformou půjček. Automatizovaný je lepší volbou, protože na těchto platformách je vše zjednodušeno. Zde vaše aktiva nezůstanou bez dozoru a budou trvale generovat zisk.
Musíte se ujistit, že platforma, kterou si vyberete pro půjčování, je bezpečná a legitimní. Než si půjčíte své krypto, měli byste si projít všechny informace dostupné na dané platformě a zkontrolovat úrokové sazby. Tímto způsobem budete ušetřeni lítosti nad tím, že byste později našli platformu nabízející lepší ceny.
Typy kryptopůjček
Krypto půjčky lze rozdělit do dvou širokých kategorií:
Úvěrové krypto (CeFi) půjčky
Pokud jde o půjčky Centralized Finance (CeFi), kontrolu nad zajištěním přebírá centralizovaný orgán. Úvěry CeFi jsou depozitní, kdy obchodník nemá přístup k zajištěným aktivům, protože věřitel má přístup k soukromým klíčům zajištěných aktiv.
Pokud porovnáte depozitní krypto půjčky s tradičními půjčkami, stále si všimnete, že jsou cenově dostupné a snadno dostupné ve srovnání s tradičními. Jedinou nevýhodou je, že by existoval centrální orgán, který by určoval všechny podmínky půjčky. V současné době je více než 80 % kryptopůjček svěřeno do úschovy, ale s rozvojem decentralizovaných platforem se tento poměr drasticky mění.
Krypto půjčky bez úschovy (DeFi).
Neexistuje žádný ústřední orgán, který by kontroloval podmínky půjček Decentralized Finance (DeFi), které nejsou depozitní. Všechny podmínky jsou pod kontrolou chytrých kontraktů. Pokud si obchodník vezme kryptopůjčku DeFi, mohl by mít kontrolu nad soukromým klíčem ke svému majetku, pokud by nesplácel svou kryptopůjčku.
Na platformách DeFi nemůžete získat půjčku na žádnou fiat měnu. Půjčky můžete přijímat pouze v různých kryptoměnách nebo dokonce získat půjčku stablecoinů, kterou lze vyměnit za hotovost. Úrokové sazby půjček DeFi jsou vysoké ve srovnání s depozitními krypto půjčkami.
Všechny protokoly jsou přístupné komukoli, protože jsou umístěny na blockchainu, kde je vše transparentní. Na platformách DeFi není třeba procházet žádným ověřovacím procesem a dokonce i úrokové sazby budou nižší než na platformách CeFi.
Nemusíte se bát, ani když jste na straně věřitele na decentralizované platformě. Chytré smlouvy se postarají o splacení půjčky.
Ať už uvažujete o tom, že si vezmete kryptopůjčku do úschovy nebo bez úschovy, existují určité věci, o které se musíte postarat. Než si ji vezmete, měli byste si být vědomi určitých rizik, která jsou s kryptopůjčkami spojena.
Rizika kryptopůjček
Pokud se podíváte na aktiva v tradičních finančních institucích, vždy existuje federální pojištění pro každou událost směny. Na žádné z vašich kryptoaktiv také neexistuje žádné federální pojištění. Pokud během procesu výměny dojde k nějakému selhání, nemůžete nikoho vinit. S kryptopůjčkami jsou spojena tři primární rizika, která byste měli mít na paměti.
Technická rizika
Vše ve světě obchodování s kryptoměnami se děje v digitálním světě. Existuje značné riziko jakéhokoli technického problému v protokolu nebo jakéhokoli hackera, který převezme kontrolu nad protokolem. Vzhledem k tomu, že všechny aktivity na DeFi jsou řízeny pouze pomocí algoritmů, riziko se zvyšuje u nesvěřovacích půjček. Kromě toho, pokud dojde k problému s inteligentní smlouvou, celá platforma může selhat a vést ke ztrátě kryptografických aktiv.
Rizika protistrany
U tradičních bank platí pravidlo udržovat určitou úroveň likvidity. To však není případ kryptosvěta. Investoři, kteří poskytují dlužníkům kryptopůjčky, tomuto požadavku nepodléhají.
Pokud by náhodou došlo k propadu trhu, pak by došlo ke značnému počtu klientů nesplácejících úvěry. Na druhou stranu, pokud dojde k jakémukoli případu scénáře využití nebo rozbití platformy, nebude k dispozici žádná likvidita pro vrácení kolaterálu ze strany dlužníka.
Nucené likvidace
Aby se předešlo problému nelikvidity během krachu nebo pádu trhu, vydávají úvěrové platformy nucenou likvidaci nebo výzvy k marži. Předpokládejme, že hodnota jakéhokoli kryptoaktiva klesne k určitému bodu, kdy je významné množství LTV dlužníka (loan-to-value) příliš vysoké na to, aby je platforma pro půjčování udržela. V takovém případě dá dlužníkovi pokyn, aby zvýšil hodnotu svého kolaterálu v sázce, nebo bude muset čelit likvidaci.
Pokud dlužník tuto výzvu k dodatkové úhradě nesplní, platforma zlikviduje dostatek kolaterálu, aby se LTV dlužníka vrátilo na maximální povolený poměr. Toto je rizikový scénář pro obchodníka i dlužníka.
Jaké jsou sazby za půjčování kryptoměn?
Každá platforma má jiné úrokové sazby pro půjčování kryptoměn. Vaše výnosy tedy budou zcela záviset na platformě, kterou si vyberete. Každá kryptopůjčovací platforma má specifickou ROI a s tím jsou spojena i určitá rizika. To je důvod, proč byste měli zvážit výběr více platforem půjčování, abyste snížili riziko a také měli určitou rozmanitost ve svých investicích.
Na různých platformách najdete různé úrokové sazby pro různé kryptoměny. Obvykle jsou sazby za půjčování kryptoměn 3% až 8%, zatímco sazby pro stablecoiny se pohybují od 10% do 18%. Nejlepší strategií je tedy opravit platformu pro jakýkoli konkrétní coin porovnáním výnosů na různých platformách pro tento konkrétní coin. S touto strategií můžete optimalizovat své výnosy a získat lepší návratnost investic.
Možná vás teď zajímá, co jsou to stablecoiny. Pojďme si o tom udělat představu.
Co jsou Stablecoiny?
Každý bude souhlasit s tím, že kryptoměny jsou vysoce volatilní. Pro snížení míry rizika a také nabídnutí cenové stability jsou zavedeny stablecoiny. Tyto mince jsou kryty rezervními aktivy. Co to znamená?
Hodnota stablecoinu je vázána na hodnotu nekrypto aktiva. Může být dokonce navázán na hodnotu jakékoli fiat měny, jako jsou dolary nebo cokoli jiného. To dodává stabilitu dokonce i kryptosvětu, protože hodnota dolaru nebo jakékoli jiné fiat měny není vysoce volatilní, stejně jako krypto aktiva.
Hlavním důvodem, proč stablecoiny získaly obrovské množství trakce, je to, že poskytují stabilitu jako fiat měny a okamžité zpracování, soukromí plateb a bezpečnost, jako jsou kryptoměny. Takže je to jako nejlepší mince, která kombinuje oba světy.
Jak fungují kryptopůjčky bez zajištění?
Další možností je projít decentralizovanou platformou pro půjčování kryptoměn. Krypto půjčky bez zajištění jsou také známé jako nezajištěné krypto půjčky. Dlužník může mít krátkodobou likviditu a splatit částku půjčky v kryptoměně nebo fiat měně.
Zde je myšlenkou půjčit si částku úvěru přímo od věřitele tím, že si necháte kryptoměnu jako zástavu namísto vkládání jiných aktiv, jako jsou nemovitosti nebo zlato. Flash půjčky jsou v současnosti nejoblíbenější nezajištěné půjčky v prostoru DeFi (Decentralized Finance), kde nemusíte nic sázet do zástavy. Jediné, na co si musíte dát pozor, je mít dostatek znalostí o krypto a DeFi, než si vezmete flash půjčku.
Flash půjčky jsou okamžité, které jsou řízeny přímo chytrými smlouvami. Než přejdete k jakékoli nezajištěné půjčce, měli byste provést důkladný průzkum.
Co potřebujete k získání kryptopůjčky?
Nemusíte absolvovat zdlouhavý proces jako u klasické půjčky. Když si berete kryptopůjčku, nikdo nebude kontrolovat vaše kreditní skóre nebo příjmový list. Jediné, na čem zde záleží, je, že výše půjčky, kterou dostanete, bude záviset na výši zajištění, kterou budete moci použít.
Platí poměr úvěru k hodnotě (LTV). Je to poměr mezi schválenou výší úvěru a hodnotou zajištění. Jelikož jsou kryptotrhy vysoce volatilní, poměry LTV jsou u kryptoměn obvykle nízké. Pokud tedy vkládáte kryptoměnu v hodnotě 5 000 USD jako záruku a dostáváte půjčku ve výši 3 000 USD, pak je váš poměr LTV 60 %.
Pro získání kryptopůjčky tedy opravdu nepotřebujete žádné dokumenty. Potřebujete pouze dostatek krypto aktiv, abyste je mohli vsadit jako kolaterál.
Pojďme se nyní podívat na některé výhody a nevýhody půjčování kryptoměn.
Výhody a nevýhody půjčování kryptoměn
Klady 👍
- Kryptopůjčky jsou dostupné pro každého, aniž by se musel dívat na příjmové složenky nebo si zakládat účet v bance.
- Obvykle mohou dlužníci získat půjčku během několika hodin.
- Krypto půjčování je mnohem bezpečnější varianta ve srovnání s možností P2P půjčování. Krypto aktiva používaná jako kolaterál při půjčování kryptoměn jsou vysoce likvidní.
- Pokud použijete automatizované platformy pro půjčování, vydělávat pasivní příjem prostřednictvím krypto dividend je snadné.
- Výpůjční sazby jsou na platformách půjček ve srovnání s jinými bankovními půjčkami poměrně nízké.
Zápory 👎
- Krypto aktiva jsou vysoce volatilní. Chcete-li tento problém vyřešit, můžete si půjčit stablecoiny na různých platformách.
- Abyste se mohli zúčastnit půjčování kryptoměn, musíte své krypto vložit do digitální peněženky. Problém je v tom, že digitální peněženky jsou méně bezpečné než fyzická peněženka, jako je Ledger.
- Bezpečnost platformy se stává masivním problémem s nárůstem případů krádeží kryptoměn.
- Specifické platformy vám umožňují vsadit vaše kryptoměny pouze na pevně stanovenou dobu. Musíte si vybrat platformu, která nemá pevné časové podmínky.
Závěr
Pokud jste se rozhodli začít s půjčováním kryptoměn, můžete se podívat na několik platforem jako CelsiaBlockFi, Youhodler, a více. Tyto platformy vám pomohou určit, která je pro vás ta pravá. Správná platforma může věci usnadnit a také zvýšit vaše investiční výnosy na další úroveň.
Takže musíte být opatrní při výběru jakékoli úvěrové platformy.
Mohlo by vás zajímat: Nejlepší platformy pro půjčování kryptoměn